이오테크닉스, 2026년 매출 4,948억 전망

한국IR협의회 기업리서치센터가 23일 이오테크닉스(039030)의 2026년 매출액 4,948억원(+29.9% YoY), 영업이익 1,309억원(+62.1% YoY)을 전망했다.

영업이익률은 전년 대비 5.3%p 개선된 26.5%로 예상됐다. 수익성이 높은 반도체 장비 매출 비중 확대가 주요 요인으로 꼽혔다.

AI 반도체의 칩렛 구조 전환이 신규 수요를 창출하고 있다. 방열판과 EMI 쉴드 마킹 공정에서 새로운 장비 수요가 발생했으며, 이오테크닉스는 북미 GPU 업체의 표준 장비로 채택됐다. 이에 따라 OSAT 및 조립 업체들의 장비 도입이 확대되는 추세다.

레이저 어닐링 장비 수요도 늘어날 전망이다. DRAM 부문에서는 라인당 EUV 장비 대수 증가와 고객사 투자 확대로 수요 증가가 기대된다. NAND는 400단 이상 구간에서 채용이 본격화될 것으로 분석됐다.

커팅 장비는 HBM향 Ultra Short Pulse 장비 공급을 중심으로 성장이 지속될 것으로 예상됐다. 2023년 100억원 수준이던 커팅 장비 매출액은 2025년 500억원대 중반까지 확대된 것으로 파악됐다.

리스크 요인으로는 삼성전자에 대한 높은 매출 의존도가 지목됐다. 어닐링 장비는 현재 삼성전자에 독점 공급되는 구조다. 리포트는 신규 고객 다변화가 진행 중이며 신규 팹 가동 시점에 맞춰 의존도가 점진적으로 완화될 것으로 내다봤다.

2025년 이오테크닉스는 매출액 3,809억원(+18.7% YoY), 영업이익 808억원(+158.8% YoY)을 기록했다. 2025년 반도체 매출 비중은 전년 60% 수준에서 80%까지 확대됐다. 현재가(6월 19일 기준)는 498,500원이며, 시가총액은 6조1,413억원이다.